Zmiany w OFE oraz IKZE i IKE: Flash note

Na moim blogu sporo zastanawialiśmy się jakie będą zmiany w OFE oraz IKZE i IKE wprowadzone przez PiS. Jakiś czas temu pisałem, że OFE mogą zostać przekształcone w IKZE bis a IKE zostaną po staremu: Co PiS zrobi z OFE oraz IKE i IKZE: Analiza wpływu zmian w OFE na giełdę. Pisałem też, że to rozwiązanie które wtedy padło jest niekorzystnym rozwiązaniem pod względem kosztowym. Jeżeli patrzymy jakie są opłaty w OFE. A jakie zmiany w OFE oraz IKZE i IKE proponuje PiS. Nie wiem czy to pod wpływem mojego wpisu (przesłałem wpis do ministerstwa) ale ostatnio pojawiły się doniesienia medialne. Że zmiany w OFE oraz IKZE i IKE w ogóle nie będą miały miejsca. I wszystko zostaje po staremu (zobaczcie linki).

Zmiany w OFE oraz IKZE i IKE: brak stabilności prawa

Jak więc widzicie. Tak to wygląda w praktyce. Wiele hałasu. A potem nic z tego nie jest wprowadzane w życie. To nie pierwszy taki przypadek gdy politycy coś mówią, że może zrobią. A potem wszystko zostaje po staremu. To dobrze pokazuje jaki wpływ politycy mają na życie zwykłych ludzi. Ale również biznes. Wiele osób się zastanawiało co będzie. Jakie zmiany w OFE oraz IKZE i IKE wprowadzi PiS. Dlatego nie otwierało IKE oraz IKZE. A wyszło, że wszystko zostanie po staremu. Jedynie zostaną wprowadzone PPE czyli Pracownicze Programy Emerytalne.

Marzy mi sie stabilne prawo stanowione przez polityków

Ciągłe zmiany w prawie lub pomysły aby non stop zmieniać coś a potem nie zostaje to zmienione. Podkopuje zaufanie obywateli/biznesu do Naszego państwa. To jest właśnie jedna z kluczowych różnic pomiędzy Polską a zachodem. Tam stabilność prawa jest mega ważna co rozumieją politycy. W Polsce jest wprost przeciwnie. Politycy tego nie rozumieją albo nie chcą tego zrozumieć bo jest im to na rękę.

Nawet nie wiecie jak mi się marzy aby prawo było stabilne w Polsce. Sam widzę na swoim przykładzie jak zmiany prawa/potencjalne zmiany prawa wpływają na mnie osobiście :(

Smutna masakra w liczbie otwartych IKE oraz IKZE w pierwszym półroczu 2017

Wpływ tego co robią politycy w zakresie niestabilności prawa najsmutniej oddają dane o otwartych IKE oraz IKZE w pierwszym półroczu 2017 roku w Polsce. Zobaczcie sami:

IKZE otwarte w okresie sprawozdawczym: 29 718. Słownie dwadzieścia dziewięc tysięcy (!) Tylko.

W tym:

• Zakłady ubezpieczeń 4 597
• Fundusze inwestycyjne 21 198
• Biura maklerskie 541 słownie zaledwie pięćset (!)
• Banki 1028
• Dobrowolne fundusze emerytalne 2354

Źródło: KNF

Natomiast w przypadku IKE też nie jest lepiej

IKE otwarte w okresie sprawozdawczym : 55 276. W tym:

• Zakłady ubezpieczeń 9 084
• Fundusze inwestycyjne 36 525
• Biura maklerskie 1 577
• Banki 7 459
• Dobrowolne fundusze emerytalne 631

Źródło: KNF

Zmiany w OFE oraz IKZE i IKE: Polacy nie oszczędzają przy pomocy IKE oraz IKZE

Dla przypomnienia. W sumie IKZE + IKE jest otwartych zaledwie niecałe 2 mln. Przy liczbie osób w wieku produkcyjnym (18-60/65) około 23 mln (!) IKE oraz IKZE ma więc kilka % społeczeństwa. Szczególnie jeżeli jedna osoba ma dwa produkty jednocześnie. Bo tak zazwyczaj jest.

Dlaczego emerytury będą niskie?

A przecież mamy tak ogromne problemy demograficzne które mogą nawet zmieść Nasz system emerytalny. A emerytury muszą być niskie z tego powodu. Niskie emerytury wynikają też z kapitałowego systemu emerytalnego jaki obecnie mamy w Polsce, oraz z fatalnej sytuacji demograficznej Naszego kraju. Szczegółową analizę w zakresie systemu emerytalnego w Polsce przedstawiłem Wam tutaj: Jaka emerytura z ZUS? Jak na własnym przykładzie policzyłem jaką będę miał emeryturę.

Jaka emerytura z ZUS: jak obliczana jest wysokość składki emerytalnej?

Podstawową zasadą obowiązującą od 1999 roku jest procentowa wartość składki emerytalnej. Jest to 19,52% wynagrodzenia brutto jakie widzimy na pasku z wynagrodzeniem. W połowie płaci ją pracownik a w połowie pracodawca.

Innymi słowy na każde 1 000 zł wynagrodzenia brutto trzeba odprowadzić 195,20 zł samej składki emerytalnej. Z czego po niecałe 100 zł płaci zarówno pracownik jak i pracodawca.

Powyższe równanie ma bardzo poważną konsekwencję. Skoro składka emerytalna wynosi niecałe 20% wynagrodzenia, czyli jedną piątą, aby otrzymać emeryturę w wysokości 100 % wynagrodzenia brutto trzeba odprowadzać składkę przez pięć okresów.

I to jest kluczowe do uświadomienia. Skoro płacimy składkę emerytalną tylko w wysokości 20% rocznego wynagrodzenia, nasze emerytury nie mogą być zbyt wysokie z tego tytułu.

Jaka emerytura z ZUS: przykładowe obliczenia

• Pracując 20 lat i pobierając emeryturę przez 20 lat: będziemy mieli emeryturę w wysokości 20% wynagrodzenia (bo płaciliśmy przez 20 lat 20% składki emerytalnej od wynagrodzenia).
• Jeżeli przepracujemy 40 lat: w takim wypadku przez dwadzieścia lat możemy mieć już emeryturę dwa razy wyższą. Ale nadal będzie to tylko 40% rocznego wynagrodzenia.

Oczywiście płacone obecnie składki emerytalne nie są nigdzie odkładane bo są wypłacane obecnym emerytom. A i tak co roku brakuje wysokie kilkadziesiąt mld zł. I trzeba uzupełniać dziurę z budżetu państwa: z podatków. Kiedyś szczegółową analizę na ten temat przygotowałem tutaj: Gdzie są moje pieniądze!? Katastrofa w ZUS pomimo podniesienia wieku emerytalnego?

W związku z tym Nasza przyszła emerytura zależy od przyszłej sytuacji demograficznej oraz stanu gospodarki

Ile osób będzie płaciło przyszłe składki. I ile będą zarabiały bo od wynagrodzenia płaci się… 19,52% składki emerytalnej. Im wyższe będzie PKB w przyszłości tym wyższe będą wynagrodzenia. I wyższe wpływy do ZUSu…

I o to właśnie walczymy. A jest o co bo mamy co nadrabiać o czym już wiele razy pisałem:

Źródło: powyższy artykuł, obliczenia własne dla roku 2012 na podstawie GUS, wordbank.org, forsal.pl

Jeżeli chodzi o sytuację demograficzną, jak pewnie już większość z Was wie, (jeżeli już jakiś czas czytacie mojego bloga): przed nami tsunami demograficzne. Pisałem o tym szczegółowo niedawno: Polska katastrofa demograficzna: prognoza demografii GUS 2014 a 2002 i 2007:

Wykresy po których można się załamać:

Na początek zobaczmy na bardzo ciekawy wykres GUSu na którym widzimy między innymi, że obecnie (2014 rok) na każde sto osób w wieku 15-64 przypada około dwudziestu osób w wieku 65 lat i więcej. Współczynnik ten rośnie i w 2050 roku jest to już trzy razy więcej! czyli około sześćdziesięciu osób na każde sto osób w wieku 15-64 lata:

Jeżeli kogoś interesuje dokładna definicja co widzimy na powyższym wykresie, poniżej wrzuciłem jej skan z GUSu:

IKZE umożliwia niepłacenie podatku nawet jak wypłaci się środki przed emeryturą/w ciągu kilku lat od założenia

Co jednak najlepsze dane są tak porażające pomimo np. tego, że IKZE jest genialne w swojej istocie. Z punktu widzemia oszczędzającego/inwestującego. Po pierwsze otrzymujemy zwrot PIT od fiskusa zależne od stopy podatkowej. Ale co najlepsze mało kto zdaje sobie sprawę, że konstrukcja IKZE umożliwia niepłacenie podatku do zysków nawet jeżeli wypłacimy je przed emeryturą. Innymi słowy nie zapłacimy złotówki podatku nawet jeżeli po kilku latach od założenia wycofamy środki. Jedyne co w takim wypadku oddamy to zwrot PIT który otrzymaliśmy (plus zysk od tego). Ale od Naszych środków które wpłaciliśmy: od tego zysku nie zapłacimy nawet złotówki podatku (!)

Zmiany w OFE oraz IKZE i IKE: podsumowanie

Oczywiście to tylko przykład IKE oraz IKZE. Jak brak stabilności prawa wpływa na tak proste zagadnienia. Zmiany w OFE oraz IKZE i IKE miały być. Ale ich nie będzie. Trochę szkoda bo liczyłem, że limit IKZE zostanie podniesiony mocno w górę. Chociaż z drugiej strony może to i lepiej że zostaje wszystko po staremu.

Problem braku stabilności prawa jest jednak o wiele poważniejszy. Brak stabilności prawa. Ciągłe zmiany. Wpływa na każdy biznes. A przez to na życie każdego Kowalskiego w Polsce.